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發(fā)布時間: 2024-04-26 07:29:16
B-S-M定價公式
C=S·N(d1)-X·exp(-r·T)·N(d2)
其中：
d1=[ln(S/X)+(r+σ^2/2)T]/(σ√T)
d2=d1-σ·√T
C—期權初始合理價格
X—期權執(zhí)行價格
S—所交易金融資產(chǎn)現(xiàn)價
T—期權有效期
r—連續(xù)復利計無風險利率
σ—股票連續(xù)復利（對數(shù)）回報率的年度波動率（標準差）。
溫馨提示：
